AParamount Skydance apresentou uma oferta maior pela Warner Bros Discovery, disse uma fonte familiarizada com o assunto à Reuters na segunda-feira (23). A proposta intensifica os esforços para impedir o acordo da proprietária da HBO Max com a Netflix.
A disputa acirrada por alguns dos ativos mais cobiçados de Hollywood, incluindo as franquias “Harry Potter” e “Game of Thrones”, aumentou a pressão pela dominância no mercado dominado pelo streaming.
A nova oferta da Paramount — que supera a proposta inicial de US$ 108,4 bilhões, ou US$ 30 por ação, pela empresa inteira — busca sanar as preocupações da Warner Bros quanto à segurança do seu financiamento, disse a fonte.
A Reuters não conseguiu determinar imediatamente como a proposta foi revisada. A Warner Bros. e a Paramount se recusaram a comentar, enquanto a Netflix não pôde ser contatada de imediato.
A Netflix, escolhida pela Warner Bros. para adquirir os estúdios e os ativos de streaming, ofereceu US$ 27,75 por ação em dinheiro, ou US$ 82,7 bilhões, e tem permissão para igualar a última oferta da Paramount , liderada por David Ellison .
Em uma reportagem publicada na noite de segunda-feira (23), a Variety afirmou que a Warner Bros. provavelmente analisará a oferta da Paramount , mas ainda recomendará o acordo com a Netflix aos seus acionistas.
A Netflix tem bastante dinheiro em caixa e poderia aumentar sua oferta pela proprietária da HBO Max, enquanto a proposta rival da Paramount é apoiada pelo bilionário Larry Ellison, da Oracle .
A empresa controladora da CBS foi solicitada a apresentar sua “melhor e última oferta” depois que a Warner Bros rejeitou uma proposta aprimorada que incluía o pagamento da multa rescisória de US$ 2,8 bilhões à Netflix e a adição de uma “taxa de ajuste” trimestral de 25 centavos por ação a partir do próximo ano para compensar os acionistas da Warner Bros por qualquer atraso na conclusão do negócio.
A Warner Bros. afirmou que a oferta da Paramount , feita em 10 de fevereiro, ainda fica aquém do que seu conselho consideraria uma proposta superior e deu um prazo de sete dias, até 23 de fevereiro, para o envio de uma oferta revisada.
Analistas da MoffettNathanson haviam afirmado anteriormente que uma oferta da Paramount na faixa de US$ 34 por ação encerraria a disputa e “evitaria mais debates sobre o valor da Discovery Global”.
A Warner Bros planeja desmembrar seus ativos de TV a cabo, como CNN e HGTV, e criar a Discovery Global, que poderia render entre US$ 1,33 e US$ 6,86 por ação, de acordo com estimativas da Warner Bros.
A Netflix afirmou que sua oferta proporciona aos acionistas da Warner Bros. um potencial de ganhos adicional com a cisão da Discovery Global, que, segundo a WBD, agregará valor ao conferir à nova empresa maior flexibilidade estratégica, operacional e financeira.
No entanto, a Paramount afirmou que o segmento de TV a cabo, central para a oferta da gigante do streaming, é praticamente inútil.
A Warner Bros., liderada por David Zaslav, ficou sob pressão da Ancora Capital depois que o investidor ativista adquiriu uma participação de aproximadamente US$ 200 milhões na proprietária da HBO e acusou a empresa de não se engajar adequadamente com a Paramount .
O investidor alertou que, se a Warner Bros. se recusar a retomar as negociações com a Paramount , votará contra o acordo com a Netflix e responsabilizará o conselho de administração da empresa durante sua assembleia anual.
As ações da Paramount subiram 1,3%, para US$ 10,70, no pregão estendido.
